უზრუნველყოფის მოთხოვნები: LTV კოეფიციენტი და SME ფინანსებზე ხელმისაწვდომობის მთავარი დაბრკოლება

საქართველოში მცირე და საშუალო ბიზნესების (SME) ერთ-ერთი გამოწვევა ბანკების მიერ სესხის უზრუნველყოფის მაღალი მოთხოვნებია. სესხზე უზრუნველყოფის მოთხოვნას საფინანსო ინსტიტუტები ახდენენ მისესხებული სახსრების უკან დაბრუნების რისკის მიტიგაციის სანაცვლოდ.

რატომ არის ეს პრობლემა?

• შეზღუდული აქტივები: ბევრ ბიზნესს საქართველოში არ აქვს შესაძლებლობა, ქონდეს უზრუნველყოფის ადექვატური მოცულობა. LTV (loan to value) — სესხის ფარდობა ქონების სალიკვიდაციო ღირებულებასთან — ხშირად პრობლემურია SME-ისთვის.
• რისკის შეფასება: ბანკები, რისკების მინიმიზაციის მიზნით, ხშირად მოითხოვენ გადაჭარბებულ უზრუნველყოფას.
• ზრდის შეფერხება: უზრუნველყოფის ნაკლებობა აფერხებს SME-ების განვითარებასა და გაფართოებას.

რა შესაძლებლობები არსებობს?

• ალტერნატიული უზრუნველყოფის მექანიზმები: სახელმწიფო გარანტიები, სპეციალური სადაზღვევო პროდუქტები, დებიტორული დავალიანებების ყიდვა-გაყიდვა-დაგირავება.
• საკანონმდებლო რესურსის გამოყენება: სასამართლო პრაქტიკის გაუმჯობესება, მედიაციის პრაქტიკის განვითარება.
• ფინანსური განათლება: SME-ებმა უნდა გაეცნონ ფინანსური ინსტიტუტების მოთხოვნებს.
• სახელმწიფო მხარდაჭერა: პროგრამები, რომლებიც ხელს შეუწყობს SME-ების ფინანსურ ხელმისაწვდომობას.
• გრძელვადიანი ფულის გამოყენება: საპენსიო დანაზოგი ქმნის წინაპირობას, რომ გაჩნდეს გრძელვადიანი ფული ბიზნესების სხვადასხვა ფინანსური ინსტრუმენტებით დაფინანსებისთვის.